vakuutussektori koostuu yrityksistä, jotka tarjoavat riskienhallintaa vakuutussopimusten muodossa. Vakuutuksen perusajatus on, että toinen osapuoli, vakuutuksenantaja, takaa maksun epävarmasta tulevasta tapahtumasta. Sillä välin toinen osapuoli, vakuutettu tai vakuutuksenottaja, maksaa vakuutuksenantajalle pienemmän vakuutusmaksun korvauksena kyseisestä suojasta epävarmassa tulevaisuudessa.
toimialana vakuutusalaa pidetään hitaasti kasvavana, sijoittajille turvallisena Alana. Käsitys ei ole yhtä vahva kuin 1970-ja 1980-luvuilla, mutta se on edelleen yleisesti totta verrattuna muihin finanssialoihin.
Key Takeaways
- vakuutustoimiala koostuu erityyppisistä toimijoista, jotka toimivat eri tiloissa.
- henkivakuutusyhtiöt keskittyvät perinnön suunnitteluun ja inhimillisen pääoman arvon korvaamiseen, sairausvakuutusyhtiöt kattavat sairaanhoitokulut ja omaisuus -, tapaturma-tai tapaturmavakuutus pyrkii korvaamaan asuntojen, autojen tai arvoesineiden arvon.
- vakuutusyhtiöt voidaan jäsentää joko perinteisiksi osakeyhtiöiksi, joilla on ulkopuolisia sijoittajia, tai keskinäisyhtiöiksi, joiden omistajina ovat vakuutuksenottajat.
vakuutusyhtiöiden tyypit
kaikki vakuutusyhtiöt eivät tarjoa samoja tuotteita tai palvele samaa asiakaskuntaa. Vakuutusyhtiöiden suurimpia ryhmiä ovat tapaturma-ja sairausvakuutusyhtiöt, omaisuus-ja vahinkovakuutusyhtiöt sekä rahoitustakaajat. Yleisimpiä henkilökohtaisia vakuutuksia ovat auto, terveys, asunnon, ja elämä. Useimmat yksilöt Yhdysvalloissa on ainakin yksi näistä vakuutuksista, ja Autovakuutus vaaditaan laki.
tapaturma-ja terveysyritykset lienevät tunnetuimpia. Tällaisia yrityksiä ovat esimerkiksi UnitedHealth Group, Anthem, Aetna ja AFLAC, joiden tarkoituksena on auttaa fyysisesti vahingoittuneita ihmisiä.
henkivakuutusyhtiöt myöntävät lähinnä vakuutuksia, joissa vakuutetun kuoltua maksetaan kertakorvauksena heidän etuudensaajilleen. Henkivakuutukset voidaan myydä term life, joka on halvempi ja vanhenee lopussa aikavälillä tai pysyvä (tyypillisesti koko elämän tai universal life), joka on kalliimpi, mutta kestää eliniän ja sisältää käteisen kertymistä komponentti. Henkivakuutusyhtiöt voivat myös myydä pitkäaikaisia työkyvyttömyysvakuutuksia, jotka korvaavat vakuutetun tulot, jos hän sairastuu tai vammautuu. Tunnettuja henkivakuutusyhtiöitä ovat Northwestern Mutual, Guardian, Prudential ja William Penn.
omaisuus-ja vahinkoyhtiöt vakuuttavat muita kuin fyysisiä haittoja aiheuttavien tapaturmien varalta. Tämä voi sisältää oikeusjuttuja, henkilökohtaisen omaisuuden vahingoittumista, autokolareita ja paljon muuta. Suuret omaisuus-ja vahinkovakuutusyhtiöt ovat State Farm, Nationwide ja Allstate.
yritykset tarvitsevat tietyntyyppisiä vakuutuksia, jotka vakuuttavat tietyntyyppisten tietyn yrityksen kohtaamien riskien varalta. Esimerkiksi pikaruokaravintola tarvitsee vakuutuksen, joka kattaa uppopaistimella kokkaamisesta aiheutuvat vahingot tai vammat. Autokauppias ei ole tämän tyyppinen riski, mutta ei vaadi kattavuus vahinkoa tai vahinkoa, joka voi tapahtua koeajoissa.
on olemassa myös vakuutuksia hyvin erityistarpeisiin, kuten kidnappaus-ja lunnasvakuutus (k&R), hoitovirhevakuutus sekä ammatillinen vastuuvakuutus, jota kutsutaan myös virhe-ja laiminlyöntivakuutukseksi.
jotkut yritykset harjoittavat jälleenvakuutusta vähentääkseen riskiä. Jälleenvakuutus on vakuutus, jonka vakuutusyhtiöt ostavat suojautuakseen suuresta riskistä johtuvilta liiallisilta tappioilta. Jälleenvakuutus on olennainen osa vakuutusyhtiöiden pyrkimyksiä pitää itsensä maksukykyisinä ja välttää maksulaiminlyöntien aiheuttamat laiminlyönnit, ja sääntelyviranomaiset valtuuttavat sen tietyn kokoisille ja-tyyppisille yrityksille.
esimerkiksi vakuutusyhtiö voi kirjoittaa liikaa hurrikaanivakuutuksia, jotka perustuvat malleihin, joiden mukaan hurrikaanin todennäköisyys maantieteelliselle alueelle on pieni. Jos käsittämätön tapahtuisi hurrikaanin iskiessä kyseiselle alueelle, vakuutusyhtiölle voisi aiheutua huomattavia menetyksiä. Ilman, että jälleenvakuutus ottaisi osan riskeistä pois pöydältä, vakuutusyhtiöt voisivat mennä konkurssiin luonnonkatastrofin sattuessa.
keskinäinen vs. Osakevakuutusyhtiöt
vakuutusyhtiöt luokitellaan joko osakkeisiin tai keskinäisiin riippuen organisaation omistusrakenteesta. On myös joitakin poikkeuksia, kuten Siniristin sininen kilpi ja veljeskunnat, joilla on vielä erilainen rakenne. Osake-ja keskinäiset yhtiöt ovat silti ylivoimaisesti yleisimpiä tapoja, joilla vakuutusyhtiöt järjestäytyvät itse.
maailmanlaajuisesti keskinäisten vakuutusyhtiöiden osuus markkinaosuudesta oli 26,7% vuonna 2017. Yhdysvalloissa 39,9% markkinoista kuului keskinäisille vakuutusyhtiöille.
osakevakuutusyhtiö on osakkeenomistajiensa tai osakkeenomistajiensa omistama yhtiö, jonka tavoitteena on tuottaa voittoa näille. Vakuutuksenottajat eivät suoraan osallistu yhtiön voittoon tai tappioon. Jotta vakuutuksenantaja voisi toimia osakeyhtiönä, hänellä on oltava käytössään vähimmäispääoma ja ylijäämä ennen kuin se saa valtion sääntelyviranomaisten hyväksynnän. Myös muiden vaatimusten on täytyttävä, jos yhtiön osakkeet ovat julkisesti kaupankäynnin kohteena. Tunnettuja amerikkalaisia osakevakuutusyhtiöitä ovat muun muassa Allstate, MetLife ja Prudential.
Keskinäinen Vakuutusyhtiö on yhtiö, jonka omistavat yksinomaan vakuutuksenottajat, jotka ovat ”sopimusvelkojia” ja joilla on äänioikeus yhtiön hallituksessa. Yleensä yrityksiä johdetaan ja varoja (vakuutusrahastot, ylijäämä, vararahastot, osingot) pidetään vakuutuksenottajien ja heidän edunsaajiensa hyödyksi ja suojaksi.
johto ja hallitus päättävät, minkä verran toimintatuotoista maksetaan vuosittain osinkona vakuutuksenottajille. Vaikka takuuta ei ole, on yrityksiä, jotka ovat maksaneet osinkoa joka vuosi vaikeinakin taloudellisina aikoina. Suuria keskinäisiä vakuutusyhtiöitä Yhdysvalloissa ovat Northwestern Mutual, Guardian, Penn Mutual ja Mutual of Omaha.
mikä on Vakuutuslava?
yksi vakuutusyhtiöiden kiinnostavimmista piirteistä on se, että ne saavat periaatteessa käyttää asiakkaidensa rahoja itse sijoittamiseen. Tämä tekee niistä samanlaisia kuin pankit, mutta sijoittamista tapahtuu vielä enemmän. Tätä kutsutaan joskus nimellä ”float.”
kelluminen tapahtuu, kun toinen osapuoli siirtää rahaa toiselle osapuolelle ja odottaa takaisinmaksua vasta aihetodisteiden jälkeen. Tämä mekanismi tarkoittaa käytännössä sitä, että vakuutusyhtiöillä on positiivinen pääomakustannus. Tämä erottaa ne pääomarahastoista, pankeista ja sijoitusrahastoista. Osakevakuutusyhtiöiden sijoittajille (tai keskinäisten yhtiöiden vakuutuksenottajille) tämä tarkoittaa pienemmän riskin ja vakaan tuoton mahdollisuutta.
vakuutukset ja rahoitustuotteiden myynti
vakuutussuunnitelmat ovat alan päätuote. Viime vuosikymmenet ovat kuitenkin tuoneet useita yritysten eläkejärjestelyjä yrityksille ja elinkorkoja eläkeläisille.
Tämä asettaa vakuutusyhtiöt suoraan kilpailemaan muiden rahoitusvarojen tarjoajien kanssa tämäntyyppisistä tuotteista. Itse asiassa monet vakuutusasiamiehet leimataan nyt täyden palvelun taloudellisiksi neuvonantajiksi, jotka tarjoavat sekä suojaustuotteita että investointeja, rahoitussuunnittelua ja eläkkeelle siirtymistä. Monilla vakuutusyhtiöillä on nykyään oma meklari-jälleenmyyjänsä joko talon sisällä tai yhdessä.